Dwaj chłopcy ze slumsów Rio de Janeiro znajdują na wysypisku portfel. Kiedy na ich trop wpada miejscowa policja i oferuje imponującą nagrodę za zwrot portfela, chłopcy, Rafael (RICKSON TEVEZ) i Gardo (EDUARDO LUIS), szybko zdają sobie sprawę, że ich znalezisko musi być dla kogoś bardzo ważne. Razem z przyjacielem Rato (GABRIEL WEINSTEIN) rozpoczynają niezwykłą przygodę usiłując zatrzymać portfel, odkryć jego tajemnice i wymknąć się policji.
Starając się poznać historię właściciela portfela José Angelo (WAGNER MOURA), chłopcy będą musieli szybko nauczyć się odróżniać wrogów od przyjaciół i odkryją, że nie można ufać policji, na której czele stoi niebezpieczny Frederico (SELTON MELLO). I tylko przy pomocy dwojga amerykańskich misjonarzy pracujących w faweli – pozbawionego złudzeń ojca Julliarda (MARTIN SHEEN) i jego młodej asystentki Olivia (ROONEY MARA) – będą mieli szansę zapukać do właściwych drzwi.